Faktoring z regresem - co przedsiębiorca powinien wiedzieć ?

Faktoring to jedno z narzędzi finansowych, które pomaga przedsiębiorcom w zarządzaniu płynnością finansową. Jednym z jego rodzajów jest faktoring z regresem, znany także jako faktoring niepełny. To rozwiązanie, które niesie za sobą określone korzyści, ale również ryzyka, które warto rozważyć przed podjęciem decyzji o jego zastosowaniu.

Co to jest faktoring z regresem?

Faktoring z regresem, określany także jako faktoring niepełny lub faktoring niewłaściwy, to usługa finansowa polegająca na finansowaniu przez faktora (instytucję finansową) należności przedsiębiorcy wynikających z wystawionych faktur. W odróżnieniu jednak od faktoringu pełnego jest to faktoring bez przejęcia ryzyka niewypłacalności kontrahenta. Dlatego jeśli dłużnik nie zapłaci faktury, przedsiębiorca (faktorant) jest zobowiązany do zwrotu środków faktorowi.

Definiując faktoring z regresem, należy podkreślić, że jest to rodzaj faktoringu, w którym przedsiębiorca nadal ponosi ryzyko związane z wypłacalnością swoich kontrahentów. Oznacza to, że na przedsiębiorcy spoczywa odpowiedzialność za ostateczne uregulowanie należności. Dlatego faktoring niepełny jest często wybierany przez firmy współpracujące z rzetelnymi i sprawdzonymi partnerami handlowymi, którym zależy na poprawie cash flow bez ponoszenia wysokich kosztów związanych z przeniesieniem ryzyka.

Jak działa faktoring niepełny?

Działanie faktoringu z regresem opiera się na współpracy przedsiębiorcy z firmą faktoringową (faktorem), która finansuje jego należności z wystawionych faktur. Proces zaczyna się od wystawienia faktury przez przedsiębiorcę, która ma odroczony termin płatności. Następnie przedsiębiorca przekazuje tę fakturę faktorowi, który w zamian wypłaca mu zaliczkę, zazwyczaj wynoszącą od 80% do 90% wartości faktury.

W dalszej kolejności faktor zajmuje się monitorowaniem płatności i przypominaniem kontrahentowi o terminowym uregulowaniu zobowiązania. Gdy kontrahent dokona płatności, faktor przekazuje przedsiębiorcy pozostałą część środków, pomniejszoną o swoją prowizję. W sytuacji, gdy kontrahent nie ureguluje należności w wyznaczonym terminie (zwykle wydłużonym przez faktora o dodatkowy okres regresu), przedsiębiorca zobowiązany jest zwrócić faktorowi wypłaconą wcześniej zaliczkę. To właśnie ten element, określany jako regres w faktoringu, odróżnia faktoring niepełny od faktoringu pełnego.

Faktoring z regresem pozwala więc przedsiębiorcom na szybkie uzyskanie dostępu do środków finansowych, ale nadal wymaga od nich odpowiedzialności za swoich kontrahentów.

Kiedy wybrać faktoring z regresem?

Wybór faktoringu z regresem zależy od specyfiki przedsiębiorstwa i jego potrzeb finansowych. Warto rozważyć to rozwiązanie szczególnie w następujących sytuacjach:

Stała współpraca z rzetelnymi kontrahentami – jeśli firma ma wieloletnie doświadczenie we współpracy z pewnymi partnerami, ryzyko niewypłacalności jest niskie.
Duża baza odbiorców – jeżeli przychody firmy pochodzą od wielu kontrahentów, z których żaden nie jest dominujący, ewentualna niewypłacalność jednego nie zachwieje płynności finansowej firmy.
Poszukiwanie oszczędności – faktoring niepełny jest tańszy, co może być istotne dla firm z ograniczonym budżetem.

Podjęcie decyzji o wyborze faktoringu niepełnego powinno być poprzedzone dokładną oceną potencjalnych ryzyk i analizą potrzeb firmy. Faktoring niepełny może być skutecznym sposobem na utrzymanie płynności finansowej przy jednoczesnym ograniczeniu kosztu faktoringu. To narzędzie adresowane jest szczególnie do firm, które współpracujących ze sprawdzonymi kontrahentami i mogą polegać na ich wypłacalności.

Faktoring niepełny – zalety mimo wad

Mimo że faktoring z regresem nie przenosi ryzyka niewypłacalności kontrahenta na faktora, to jednak i tak przyczynia się istotnie do podniesienia bezpieczeństwa finansowego przedsiębiorcy. Faktoring z regresem to bowiem poza finansowanie pakiet usług wspierających.

Pierwszą z nich jest weryfikacji kontrahentów. Firmy faktoringowe wykorzystują zaawansowane narzędzia, które przed udzieleniem finansowania pozwalają ocenić zdolności finansowe płatnika oraz zidentyfikować potencjalne zagrożenia. Ponadto świadczą usługi monitoringu należności, wysyłają profesjonalne wezwania do zapłaty i w ostateczności podejmują skuteczne działania windykacyjne, co finalnie przekłada się na zmniejszenie ryzyka nieuregulowania należności. Dzięki tym rozwiązaniom faktoring niepełny staje się nie tylko źródłem finansowania, ale też kompleksowym systemem zarządzania ryzykiem należności.

W efekcie, mimo że faktoring niepełny nie eliminuje ryzyka całkowicie, jest produktem znacząco podnoszących bezpieczeństwo przedsiębiorcy. Jest to jego istotną zaletą w porównaniu do innych form bieżącego finansowania firmy np. kredytu obrotowego, gdzie przedsiębiorca jest zdany tylko na siebie.

Księgowanie faktoringu z regresem

Księgowanie faktoringu z regresem, wymaga uwzględnienia specyfiki tej formy finansowania, w której ryzyko niewypłacalności kontrahenta pozostaje po stronie przedsiębiorcy (faktoranta). Kluczowym elementem jest to, że należności wynikające z faktur pozostają w księgach rachunkowych faktoranta do momentu ich spłaty przez dłużnika. Dopiero po uregulowaniu zobowiązania przez kontrahenta można dokonać wyksięgowania wierzytelności z bilansu.

Z perspektywy księgowej umowa faktoringu niepełnego jest traktowana podobnie do umowy kredytowej lub pożyczkowej. Wynika to z tego, że faktorant, otrzymując od faktora zaliczkę w postaci finansowania, nie przenosi na niego pełni praw do wierzytelności, a tym samym ryzyka ich braku spłaty. Zaliczka wypłacana przez faktora, która zazwyczaj stanowi procentową wartość faktury, ujmowana jest po stronie pasywów bilansu jako zobowiązanie o charakterze kredytowym lub pożyczkowym.

Proces księgowania faktoringu z regresem obejmuje następujące etapy. W momencie otrzymania zaliczki od faktora kwota ta jest księgowana jako wpływ środków finansowych, np. na rachunek bieżący przedsiębiorstwa, a jednocześnie pojawia się odpowiednie zobowiązanie wobec faktora. Należność z tytułu faktury pozostaje w księgach jako wierzytelność wobec kontrahenta. Kiedy dłużnik ureguluje swoje zobowiązanie wobec faktora, faktorant wykreśla tę wierzytelność z rozrachunków i rozlicza ją z uzyskaną wcześniej zaliczką. Jeśli jednak dłużnik nie spłaci należności, faktorant musi zwrócić zaliczkę faktorowi, co oznacza przeksięgowanie środków jako zobowiązanie do zwrotu.

Taki sposób księgowania wynika z faktu, że w faktoringu niepełnym finansowanie nie oznacza sprzedaży wierzytelności w pełnym tego słowa znaczeniu. Przedsiębiorca korzysta z szybkiego dostępu do gotówki, ale odpowiedzialność za niewypłacalność dłużnika spoczywa na nim, co znajduje odzwierciedlenie w zapisach księgowych. Umowa faktoringu z regresem pod względem księgowym przypomina pożyczkę pod zastaw faktur, co wymaga odpowiedniego ujęcia zarówno w aktywach, jak i w pasywach bilansu.

Strategia finansowa dla świadomych przedsiębiorców

Faktoring niepełny (z regresem), to narzędzie finansowe, które pozwala przedsiębiorcy na natychmiastowe uzyskanie gotówki z wystawionych faktur, ale nie eliminuje ryzyka niewypłacalności kontrahenta. Taka forma faktoringu jest szczególnie korzystna dla firm współpracujących z wiarygodnymi kontrahentami, ponieważ pozwala na efektywne zarządzanie płynnością przy jednoczesnym ograniczeniu kosztów usługi. Choć faktoring z regresem nie eliminuje całkowicie ryzyka, oferowane przez faktorów usługi wspomagające stanowią jednak istotną wartość dodaną dla przedsiębiorstw.

Wybór pomiędzy faktoringiem pełnym i niepełnym wymaga przemyślenia, aby dopasować formę finansowania do specyfiki biznesu i jego potrzeb. Kluczem do sukcesu jest dokładne zrozumienie mechanizmów działania tego instrumentu, uwzględnienie specyfiki własnej branży oraz potencjalnych ryzyk związanych z niewywiązaniem się kontrahentów z zobowiązań płatniczych.

Decydując się na faktoring z regresem, przedsiębiorcy zyskują narzędzie umożliwiające poprawę płynności finansowej. Jest to atrakcyjna alternatywa wobec tradycyjnych form finansowania, pozwalająca na szybkie pozyskanie środków.

_________________________________________________